L'or duplica el seu valor en els últims cinc anys

Des dels inicis d’11Onze hem anat informant la nostra comunitat que l’or és una gran eina per protegir els estalvis i que el seu preu continuaria pujant. El temps ens ha donat la raó. En els darrers cinc anys, ha experimentat un augment espectacular de valor, duplicant el seu preu i reafirmant-se com a l’actiu més valuós del mercat. 

El preu de l’or s’ha consolidat per sobre dels 2.150 euros l’unça després del tercer mes consecutiu a l’alça, tot i la lleugera davallada de preu a mitjan maig. La fortalesa de la seva cotització durant els primers cinc mesos de l’any ha estat causada per la forta demanda procedent dels bancs centrals d’economies emergents a raó de les tensions geopolítiques i la persistent inflació.

Des de principi d’any, l’or s’ha revalorat un 17%, seguint la tendència a l’alça del 2023 en què, encara que va experimentar algunes fluctuacions al llarg de l’any, va pujar un 15% a causa de la crisi bancària estatunidenca, les tensions geopolítiques, els conflictes bèl·lics i la política monetària de la Reserva Federal dels Estats Units.

John Reade, estrateg de mercat en cap per a Europa i Àsia del Consell Mundial de l’Or, apuntava fa un mes que els preus de l’or han experimentat un notable repunt, duplicant-se en els últims cinc anys des de 2019. Encara més, Reade assenyalava que l’evolució del preu del metall daurat ha estat en gran manera independent de la del dòlar estatunidenc, que sol ser un dels factors que més influeixen en el preu de l’or.

Els mercats emergents marquen el camí

L’analista del WGC explicava que els mercats emergents, en particular l’Índia i la Xina, ja representen la meitat de la quota del mercat mundial de l’or després d’haver experimentat un augment de la producció i del comerç en aquest metall preciós. A més, preveu que el preu de l’or augmenti substancialment ben aviat, citant la compra constant per part dels bancs centrals com a principal factor impulsor darrere la tendència a l’alça.

“Instem els inversors a incorporar l’or a les seves carteres financeres i d’inversió i a buscar la diversificació. L’or no sols diversifica, sinó que també estabilitza les carteres financeres. A més, és probable que qualsevol reducció dels tipus d’interès estatunidencs repercuteixi favorablement en els preus de l’or”, va aconsellar Reade.

Altres analistes, com els del Bank of America, esperen que continuï el repunt i creuen possible un preu de 3.000 dòlars per unça a la fi d’any. I és que, la incertesa econòmica, les polítiques monetàries expansives, la inflació i la desvaloració de monedes, continuen sent tan rellevants avui com fa uns mesos i podrien continuar impulsant el preu de l’or en un futur pròxim.

Preciosos 11Onze t’ho posa fàcil perquè puguis comprar or al millor preu i amb total seguretat. Truca’ns i parla sense cap compromís amb un dels nostres agents per aclarir qualsevol dubte que puguis tenir i protegeix-te de les crisis econòmiques amb el valor refugi per excel·lència: Or Patrimoni.

La compra col·lectiva d’or a través de Preciosos 11Onze continua sent tot un èxit, però alguns clients es pregunten si és millor rebre les peces d’or físic a casa o deixar-les en custòdia. Càrol Rafales, especialista sènior de vendes d’11Onze, ens explica els avantatges i inconvenients de cada opció.

Una de les preguntes més recurrents entre els clients que inverteixen en la compra d’or físic és, on i com han d’emmagatzemar els lingots o monedes un cop feta la compra. Guardo l’or a casa en una caixa forta? A sota el matalàs? O el deixo sota custòdia en una cambra cuirassada d’una empresa especialitzada? Cada opció té els seus avantatges i els seus inconvenients.

Emmagatzematge a casa

Si decideixes guardar l’or a casa, hi tindràs fàcil accés i això et permetrà admirar la teva col·lecció de lingots i monedes sense dependre de cap tercer per la seva custòdia. No obstant això, abans de decidir-nos a emmagatzemar l’or a casa, hi ha alguns factors a considerar.

En primer lloc, ens hem d’assegurar que les peces d’or estiguin en un entorn adequat per conservar-se en perfectes condicions al llarg del temps, és a dir, que no es deteriorin a causa de la humitat o altres corrosius, ja que això faria minvar el seu valor i en dificultarà la venda quan vulguem recuperar la nostra inversió.

Per altra banda, potser hauràs de prendre mesures de seguretat addicionals per a assegurar-te que el teu or està ben amagat i protegit. Així com de contractar una assegurança específica, si no tens una assegurança de la llar que cobreixi aquests objectes de valor. Per descomptat, has de tenir cura de no revelar massa informació de la teva compra. Com explica Rafales, “tenir l’or a casa és una cosa que hem de portar en secret, i requereix unes mesures de seguretat addicionals”.

Sota custòdia d’una empresa especialitzada

Els experts en metalls preciosos recomanen que la custòdia es dugui a terme en instal·lacions de companyies especialitzades en la custòdia de valors, gràcies a l’alta seguretat que ofereixen aquestes empreses. Com apunta Rafales, “tenir el nostre or físic en custòdia en una empresa especialitzada ens suposa tranquil·litat, i l’or està 100% assegurat”.

Potser tant o més important que la seguretat que ofereixen les empreses especialitzades a emmagatzemar metalls preciosos, és la facilitat de revenda. Podràs vendre fàcilment el teu or, sense haver de preocupar-te de trobar un comprador o un establiment del qual te’n puguis refiar.

Per últim, has de tenir present que guardar l’or a casa o en custòdia té un cost que pot variar depenent de les circumstàncies de cadascú. Tanmateix, Càrol Rafales analitza els pros i contres de cadascuna d’aquestes opcions i t’ajuda a decidir quina opció et convé més.

Si vols descobrir la millor opció per protegir els teus estalvis, entra a Preciosos 11Onze. T’ajudarem a comprar al millor preu el valor refugi per excel·lència: l’or físic.

El marge d’estalvi en l’ús d’aparells elèctrics a casa és molt ampli. Tan solsel mode ‘stand by’ suposa més del 6 % del consum elèctric de les llars.

Has deixat tota la nit el mòbil carregant? Vas apagar la televisió amb el comandament a distància en anar-te a dormir? Tens la consola en ‘stand by’? Un informe de la Universitat de Califòrnia calcula que la suma de tota aquesta energia que malgastem amb els electrodomèstics i aparells elèctrics domèstics suposa entre el 5 i el 10 % del consum elèctric de les nostres llars i l’1% de les emissions de CO₂.

Cada dia volen centenars de watts a través de televisions, consoles de videojocs, sistemes d’aire condicionat, microones, equips de so, lectors de DVD, descodificadors o la càrrega d’ordinadors, raspalls de dents, telèfons sense fils i mòbils mentre no els utilitzem. De fet, qualsevol aparell amb una pantalla de visualització o un rellotge intern consumeix energia les 24 hores del dia, plogui, nevi o faci sol.

L’Institut per a la Diversificació i Estalvi de l’Energia estima que només el mode ‘stand by’ dels aparells elèctrics origina el 6,6 % del consum elèctric de les llars a l’Estat espanyol. L’Organització de Consumidors i Usuaris (OCU) disposa d’una calculadora en el seu web per a comprovar el consum i despesa anual que suposa aquest mode de repòs en diferents aparells elèctrics.

Envoltats de vampirs elèctrics

Aquests vampirs elèctrics es troben repartits per tota la casa: cuina, saló, habitacions i bany.

A la cuina podem trobar el microones, el forn, la cafetera elèctrica, la caldera, la rentadora o qualsevol electrodomèstic amb rellotge digital. És probable que alguns d’ells acumulin més consum elèctric mentre no els utilitzes que en els moments puntuals en què els poses en marxa.

Pel que fa al saló, la televisió, la consola de jocs o l’equip de música són típics vampirs energètics si els deixem en ‘stand by’. I el ‘router’ consumeix una considerable quantitat d’energia innecessària mentre dormim.

Deixar tota la nit el mòbil carregant en un endoll de l’habitació també és un balafiament energètic. I altres possibles fonts de consum incessant a les habitacions són el radiodespertador, els equips informàtics, les televisions supletòries i les consoles connectades a la xarxa.

Fins i tot a bany podem estar malbaratant energia les 24 hores, per exemple, a través del carregador del raspall elèctric si no el desendollem en acabar de carregar.

Com protegir-se dels vampirs elèctrics

Alguns hàbits poden ajudar-nos a reduir de manera senzilla la factura elèctrica i les emissions de CO₂:

1. Desendollar els carregadors en acabar de carregar els dispositius. Els carregadors consumeixen electricitat sempre que estan endollats, encara que no estiguis carregant cap dispositiu o ja s’hagi carregat per complet. I això no només afecta als carregadors del mòbil i del portàtil. La base del raspall elèctric també consumeix electricitat si la deixes endollada.
2. Evitar el ‘stand by’. Tot el que no sigui apagar per complet un dispositiu que no estem utilitzant suposa un balafiament innecessari d’energia que es tradueix en molts euros l’any a la nostra factura.
3. Aprofitar la calor residual de la placa vitroceràmica. Pots apagar-la una mica abans que el menjar s’acabi de cuinar per a no desaprofitar la calor residual.
4. Utilitzar regletes amb interruptor. Si utilitzes diversos dispositius elèctrics de manera conjunta, com l’ordinador, la pantalla i la impressora, endolla’ls a una mateixa regleta amb interruptor. Així podràs desconnectar-los fàcilment amb un sol clic a la nit o quan marxis de vacances.
5. No obrir constantment el frigorífic. Cada vegada que obres i tanques el frigorífic o el congelador, perden temperatura i augmenten el seu consum elèctric, especialment si ho fas amb brusquedat.
6. Mantenir desconnectats els aparells elèctrics que no fem servir amb freqüència. Si tens un equip de música que només escoltes els diumenges, per exemple, més val que el tinguis desendollat la resta del temps per a evitar un consum innecessari.
7. Desendollar el ‘router’ quan no l’utilitzem. Tret que facis descàrregues a l’ordinador durant la nit, és innecessari mantenir encès el ‘router’ mentre dorms o quan estàs fora de casa.

Invertir per a estalviar

Més enllà d’aquestes mesures, que pràcticament no requereixen cap inversió, podem retallar encara més la factura de la llum si invertim en electrodomèstics i bombetes més eficients. En el cas dels primers, la catalogació contempla de la A (els més eficients) a la G (els menys eficients). Quant a les bombetes, les led suposen un important estalvi d’energia i tenen una major vida útil.

11Onze és la comunitat fintech de Catalunya. Obre un compte descarregant la super app El Canut per Android o iOS. Uneix-te a la revolució!

Si estàs subscrit a més de cinc plataformes per veure sèries i pel·lícules, música o documents, aquest article t’interessa. Cada dia neixen noves plataformes i, amb elles, nous serveis que permeten compartir subscripcions de streaming amb l’objectiu de disminuir la quota. A 11Onze et donem les claus per gestionar-les.

Netflix ha guanyat en l’últim trimestre de l’any 37 milions d’usuaris, un 31% més que en 2019. La plataforma va reportar 5.466 euros milions durant el quart trimestre, un 21,5% més que fa un any. Les subscripcions avui dia s’han convertit en un must i ja no es concep poder viure sense elles. És cert que han canviat els nostres hàbits de consum: amb totes les plataformes digitals de TV és difícil tornar a acostumar-se a veure anuncis cada 15 minuts. Ara tot és a la carta, com, quan i on vulguis. Això sí, el que no és tan divertit és la quantitat de quotes, encara que siguin petites, que acabes pagant mensualment. En aquest article et donarem unes recomanacions per a estalviar i gestionar les teves subscripcions.

Si ens remuntem 20 anys enrere segur que recordeu Canal+, un dels primers canals privats que permetia veure pel·lícules i programes, el cost era bastant elevat per la qual cosa, només eren alguns privilegiats que podien gaudir-ho. Amb l’arribada de Netflix, HBO, Disney+, Filmin, Amazon i un llarg etcètera, les subscripcions anuals ronden entre els 10 i els 15 euros mensuals.

En principi és un import totalment assumible tenint en compte que anar al cinema et costa molt més, ara bé, hem de tenir present que una vegada et subscrius i comences a fer scroll, observem que en moltes ocasions perdem més de mitja hora a triar una pel·lícula. La varietat és tan extensa, que ens costa determinar (depenent del nostre estat d’ànim aquell dia), què ens ve de gust veure a cada moment i, per aquesta raó, acabes disposant de diverses plataformes.

Seguint el fil, una vegada et subscrius a qualsevol de les plataformes assenyalades, ens adonem que just la pel·lícula o sèrie que ens acaben de recomanar o aquella que no ens podem perdre, està en una altra plataforma. D’aquesta manera, automàticament et descarregues l’app i comences a introduir les teves dades i com l’import és petit, t’hi subscrius. Així doncs, sense adonar-te, tens més de cinc plataformes per veure milions de pel·lícules, documentals i sèries.

Què fer si et sents identificat? 

• Revisa el teu pla de subscripció. Si disposa de més usuaris i dispositius, pregunta als teus familiars i coneguts si estan en la mateixa situació; d’aquesta manera, podeu compartir la despesa mensual. Això sí, et recomanem que facis una planificació a un any vista, divideixis la quota i controlis que realitzen el pagament, per exemple, mitjançant bizum perquè no quedi en l’oblit. És a dir, si la quota mensual és de 15€ i el compartiu entre 3 persones, t’han de fer un bizum de 60 € cadascun. Passaràs de pagar anualment 180€ a només 60€, per la qual cosa t’estalviaràs 120€.
• Permanència o no? Un gran avantatge d’aquesta mena de plataformes, és que no et demanen permanència per la qual cosa, pots donar-te de baixa quan hagis finalitzat la teva sèrie favorita i vegis que no hi ha res més que et pugui interessar. Pots estar 1 o 2 mesos, o el temps que necessitis, i donar-te de baixa fins que et vingui de gust veure algun altre contingut d’aquella mateixa plataforma.
• Aprofita les promocions. Cal estar atent perquè si no t’has donat d’alta en alguna plataforma, pot ser que per ser nou client et regalin un mes gratis. Si creus que val la pena seguir, pots tornar a compartir-la, si és possible, amb altres usuaris. Això sí, revisa bé les condicions una vegada et donis d’alta, ja que a vegades, si no cancel·les la subscripció pot ser que automàticament cobrin la pròxima subscripció del mes següent sense previ avís.
• Lloguer disponible per 24 h. Si ets d’aquelles persones que no t’agrada tenir costos fixos, hi ha plataformes, com Apple TV+ que permeten llogar una pel·lícula durant 24 hores per un cost baix i passat aquest temps caduca. És una bona opció, però si el teu propòsit és estalviar, t’aconsellem que miris els plans mensuals, ja que sempre són més econòmics.
• Subscripció mensual sense interrupcions. Hi ha altres plataformes, com Spotify, que et permeten escoltar tota la música i amb una subscripció mensual, sense interrupcions. En aquest cas, també disposen de plans que pots compartir amb més persones i reduir la quota mensual. D’altra banda, Apple disposa del pla familiar amb el qual, ja no només ens beneficiem d’això, sinó que fins i tot, podem adquirir aplicacions de pagament que es poden utilitzar en aquest pla, i a més, també podrem compartir llibres en format digital per a tota la família.

Coneixes Together Price?

Si disposes de Netflix, Spotify i Office 365, Nintendo Switch, Xbox Live, entre altres, aquest punt t’interessa. Together Price ajuda a grups de persones a compartir el cost dels seus plans multi-usuari d’una manera fàcil i segura. Si ets el propietari del compte, pots posar a disposició les teves plataformes disponibles i afegir als teus amics. Gràcies a això, quan et registris rebràs automàticament l’import dels teus amics i familiars.

I tot això de què m’ha servit?

Gràcies a totes aquestes plataformes, l’OCU informa que el 77% dels enquestats ja no descarreguen pel·lícules ni música de manera il·legal. És important revisar i preguntar als experts quan adquirim els nostres mòbils que ens expliquin si disposem d’aquests serveis. Recorda l’exemple que hem esmentat abans, només amb una plataforma pots arribar a estalviar fins a 120 euros i si la poses a disposició de més gent, el cost es redueix molt més. Anima’t i comparteix-ho amb els teus amics i familiars.

Ara és un bon moment per revisar les teves subscripcions, de valorar aquelles que realment fas servir i compartir-les per a minimitzar les teves despeses.

11Onze s’està convertint en un fenomen com a primera comunitat fintech de Catalunya. Ara, llança la primera versió d’El Canut, la super app d’11Onze, per a Android i Apple. Des d’El Canut es pot obrir el primer compte universal al territori català.

La inflació, els baixos interessos que ofereixen els bancs i la por a la crisi bancària continuen alimentant una fuga de dipòsits cap a valors més segurs i amb més rendibilitat com l’or o les Lletres del Tresor.

Ho estem avisant des de fa mesos, la pujada dels tipus d’interès del BCE no s’ha vist reflectida en una millora significativa de la remuneració de l’estalvi. Durant els primers dos mesos de l’any, els clients de la banca espanyola van retirar 18.000 milions en dipòsits dels seus comptes d’estalvi buscant una millor rendibilitat pels seus diners.

L’encariment del cost de la vida a causa de la inflació ha provocat una pèrdua de poder adquisitiu en moltes famílies que han decidit diversificar els estalvis traient els seus diners dels bancs en favor d’altres productes i inversions que ofereixin una major rendibilitat pels seus diners. Un fet que en gran part explica per què la demanda de metalls preciosos, especialment de l’or, segueix en ple auge.

El cas d’Espanya no és únic, a la baixa rendibilitat dels dipòsits bancaris s’hi ha afegit la por a una nova crisi causada pels col·lapses bancaris dels últims mesos, la qual cosa ha provocat una fuga de dipòsits arreu del món. A més, si això s’accelera per por a la seguretat dels dipòsits, els bancs afectats reduiran l’actiu dels seus balanços, concedint menys préstecs i restringint el crèdit a particulars i empreses.

Una fuga de dipòsits globalitzada

Els Estats Units és un dels països que ha patit una major fuga de dipòsits, sobretot cap a fons d’inversió que donen més rendiment. Després de la fallida del Silicon Valley Bank i del Signature Bank, les dades de la Reserva Federal mostraven que entre l’1 i el 15 de març es van retirar dipòsits per un valor de 146.000 milions d’euros. Una xifra que assoleix els 574.000 milions d’euros si s’analitza l’evolució de la pèrdua de dipòsits bancaris en l’últim any.

El panorama també és preocupant al Regne Unit, on les notícies del col·lapse dels bancs nord-americans i Credit Suisse van provocar que durant el mes de març els britànics retiressin 5.500 milions d’euros dels seus comptes bancaris, la qual cosa representa la fuga de dipòsits més important de la seva història.

L’economia més gran de la Unió Europea no se salva de la desbandada de dipòsits. Seguint amb dades del mes de març, Alemanya és un altre país on els bancs han experimentat una fuga significativa de dipòsits. Els alemanys van retirar 18.000 milions d’euros dels seus bancs, ja sigui per la por a la crisi bancària o per què busquen una major rendibilitat en altres entitats financeres o productes d’inversió.

Preocupació per la seguretat dels diners al banc

No és sorprenent que enmig de les turbulències del sistema bancari estatunidenc un 48% dels nord-americans es mostrin preocupats per la seguretat dels seus diners als bancs. Aquest sentiment, però, no es limita als Estats Units sinó que està generalitzat al llarg d’altres països occidentals que tenen les seves economies interconnectades al gegant americà.

La situació és tan greu que el ministre japonès de Finances, Shunichi Suzuki, ha anunciat que en la reunió d’aquesta setmana amb el conjunt de països del G7 es plantejaran mesures per a intentar aturar la fugida de dipòsits bancaris. Així mateix, les darreres fallides de bancs han posat en qüestió el grau de protecció dels dipòsits. En aquest sentit, la Comissió Europea ha adoptat una proposta d’urgència per reforçar la garantia de dipòsits existent a la UE, prestant especial atenció als bancs petits i mitjans.

Els governs i els organismes reguladors no paren de repetir que no hem de patir pels nostres diners i l’estabilitat del sector financer. Tanmateix, sembla que no hi ha marxa enrere, la manca de confiança en els bancs s’ha vist accentuada per l’efecte dòmino del col·lapse bancari, i les dades demostren que la gent ha decidit buscar altres opcions per a protegir els teus estalvis. 

Protegeix-te de les crisis econòmiques amb el valor refugi per excel·lència: l’or. Si vols que els teus estalvis tinguin valor el dia de demà, Precisos 11Onze.

El preu i la demanda d’or han assolit màxims històrics durant els últims dos anys i no donen senyals de decaure el 2024. Els bancs centrals van afegir 39 tones d’or a les reserves mundials al gener. Analitzem els principals factors macroeconòmics que afectaran els mercats borsaris i les seves implicacions per a actius d’inversió com l’or. 

Encara que la demanda d’or durant 2023 es va quedar lleugerament per sota del rècord anual assolit el 2022, l’últim informe publicat pel Consell Mundial de l’Or (WGC) confirma que va ser un altre any de compres massives d’or per part dels bancs centrals. 

La demanda anual d’or (excloent OTC) de 4.448 tones va ser només un 5% inferior a la de l’any anterior. Si incloem els fluxos OTC, es queda en 4.899 tones, la xifra total més alta registrada des de 2010. Mentre que les compres netes anuals de 1.037 tones pràcticament van igualar el rècord de 2022, quedant-se a només 45 t.

Tot i que va experimentar algunes fluctuacions al llarg de l’any, el preu de l’or va pujar un 15% el 2023 fins a assolir el seu màxim històric de 2.135,40 dòlars l’unça el passat 4 de desembre. La crisi bancària estatunidenca, les tensions geopolítiques, els conflictes bèl·lics i la postura de la Reserva Federal dels Estats Units de mantenir els tipus d’interès van ser alguns dels principals factors que van contribuir al fet que l’or continués sent un valor refugi per als inversors.

Així doncs, un any més es confirma que el mercat de l’or continua rebent el suport dels bancs centrals de països que volen diversificar les seves reserves per blindar les seves economies, la qual cosa fa preveure que el preu de l’or podria continuar augmentant significativament al llarg d’aquest any. 

Els bancs centrals comencen l’any afegint més or a les seves reserves

Segons dades de l’FMI, les reserves mundials d’or dels bancs centrals van augmentar en 39 tones el gener d’aquest any. Això suposa més del doble de les compres netes del desembre i el vuitè mes consecutiu de compres netes. 

El banc central de Turquia va liderar les compres, afegint 12 tones d’or a les seves reserves, amb un total acumulat de 552 tones. Seguit del Banc Popular de la Xina, que va continuar acumulant el metall daurat a un ritme constant amb una compra de 10 tones, el quinzè mes consecutiu de compres d’or per part del banc central xinès.

Per altra banda, el dimarts 5 de març, el preu de l’or assolia un nou màxim històric de 2.140,6 dòlars l’unça, superant el rècord de finals de l’any passat. I és que ben entrat el 2024, la incertesa econòmica i geopolítica no afluixa. 

Per més que s’hagi reduït la inflació, el món afronta reptes similars als dels darrers anys. El WGC apunta que el repunt de les compres d’or al gener recolzen la seva previsió que el “2024 serà un altre any sòlid de demanda d’or per part dels bancs centrals”, i alerta que “el món no sembla menys incert” per tant, “les raons per a posseir or són tan rellevants com sempre”. 

L’impacte de la conjuntura macroeconòmica actual en el mercat de l’or

Amb la mirada posada en l’esperada retallada de tipus de la Reserva Federal (Fed) i del Banc Central Europeu (BCE) a partir del mes de juny, i atès que la política monetària i fiscal és un dels principals motors dels preus dels metalls preciosos, les eleccions als Estats Units i a altres països poden tenir un impacte directe en el preu de l’or.

Recordem que l’or va experimentar un important repunt el 2020, augmentant de preu prop d’un 25% just abans les eleccions presidencials dels EUA. Mentre que quan Barack Obama va deixar la presidència el 2017, el preu de l’or era un 40% més alt que quan va assumir el càrrec el 2009.

En un pòdcast recentment publicat pel WGC on es debat l’actual entorn macroeconòmic, Karim Chedid, responsable d’estratègia d’inversió per a EMEA d’iShares i executiu en cap de BlackRock, apunta que “en el context del calendari electoral, històricament, un actiu refugi tradicional com l’or tendeix a tenir un bon rendiment i és probable que tingui demanda enguany”.

Pel que fa a la previsió del creixement econòmic global, després d’un any marcat per la contracció o l’estancament d’algunes economies, en què la Unió Europea es va escapar d’una recessió per poc, i una recuperació lenta, però més gran de la prevista als Estats Units, Rússia i al continent asiàtic, molts analistes preveuen un alentiment del creixement malgrat el descens de la inflació. Tanmateix, Karim Chedid explica que això dependrà de la regió, “quant a l’economia mundial, la nostra previsió és que el creixement continuarà sent baix” però en regions com Europa, “hi haurà una tendència a l’alça”.

Factors determinants dels resultats d’una cartera d’inversions

BlackRock ha introduït un marc que denomina “impulsors de l’assignació d’actius”, que van més enllà dels factors macroeconòmics, però que continuaran exercint un paper clau en l’economia a llarg termini. Aquests són: la transició energètica, la intel·ligència artificial, la fragmentació geopolítica, el futur de les finances i l’envelliment demogràfic.

“Cadascuna d’aquestes grans forces influeix en el creixement, influeix en la inflació i, per tant, influeix en els tipus d’interès i en l’assignació d’actius”, afirma l’executiu de BlackRock. Dit això, Chedid ens recorda que durant el 2023, “la compra d’or dels bancs centrals, va ser un motor de creixement més important que els fluxos monetaris”.

La correlació entre els rendiments de les accions i els bons ha estat positiva durant gran part de la història, però periòdicament és negativa i, com assenyala Chedid, ara mateix “no és fiable”, per la qual cosa la importància de diversificar la nostra cartera d’inversions amb or físic és més rellevant que mai. Una observació que coincideix amb l’anàlisi que feia Goldman Sachs el desembre de l’any passat, quan preveia un augment de la rendibilitat de matèries primeres, com l’or, en els pròxims 12 mesos.

Si vols descobrir la millor opció per protegir els teus estalvis, entra a Preciosos 11Onze. T’ajudarem a comprar al millor preu el valor refugi per excel·lència: l’or físic.

Tot i que va experimentar algunes fluctuacions al llarg de l’any, el preu de l’or va pujar un 15% el 2023 fins a assolir el seu màxim històric de 2.130,20 dòlars l’unça, compensant de llarg la inflació general del 3,1% a l’Estat espanyol.

El febrer de 2022 posàvem en marxa Preciosos 11Onze, oferint als membres de la nostra comunitat l’oportunitat de comprar or per protegir-se de la inflació. La pujada de preus provocada per la incertesa geopolítica i la crisi energètica, juntament amb la tensió monetària a causa de la pèrdua de valor de l’euro respecte al dòlar, va fer que moltes famílies perdessin gran part del seu poder adquisitiu.

A més, tenir els diners en un compte al banc s’havia convertit en un problema, ja que les comissions bancàries suportades pels diners guardats als comptes corrents eren desmesurades i la remuneració de l’estalvi estava sota mínims després d’un any en què s’havien vist tipus d’interès negatius.

Això va provocar una fuga de dipòsits per part de moltes famílies que van decidir diversificar els seus estalvis traient els diners dels bancs en favor d’altres productes i inversions que ofereixin una major rendibilitat. En aquest context, comprar or no era una inversió o un instrument d’especulació, sinó una de les poques opcions que tenia la gent per salvaguardar els seus diners. 

Aquell primer any de Preciosos 11Onze la inflació interanual a Espanya va ser del 8,4%, mentre que l’or es va revaloritzar un 9,5%. Aquest augment del valor del metall daurat compensava de sobres la pujada de preus, solidificant la seva fama com a veritable valor refugi que protegeix els nostres estalvis, especialment en moments de crisi econòmica. 

El preu de l’or assoleix nous màxims històrics el 2023

En un context d’elevats tipus d’interès, la crisi bancària estatunidenca, les tensions geopolítiques, els conflictes bèl·lics i la demanda dels mercats emergents, l’or va superar les expectatives fins a assolir el seu preu rècord de 2.130,20 dòlars l’unça el 4 de desembre, i pujant de valor en un 15% respecte a l’any anterior. 

Es tracta d’una rendibilitat molt més elevada que altres opcions d’estalvi o d’inversió de baix risc, com poden ser els dipòsits a termini fix o les lletres del Tresor. I el que és més important, compensa amb escreix la inflació general del 3,1% i la subjacent del 3,7% que va patir Espanya durant el 2023.

De cara al futur, és probable que el preu de l’or es mantingui a l’alça durant el 2024. Les tensions geopolítiques segueixen empitjorant a Orient Mitjà, la qual cosa augmenta els riscos inflacionistes a curt termini. Segons es desprèn d’una enquesta feta per Reuters a 30 analistes i operadors de mercats, el preu de l’or pujarà durant el 2024 respecte a la mitjana d’enguany. 

Per altra banda, el Banc d’Espanya pronostica que aquest any hi haurà un menor creixement econòmic i que la inflació es mantindrà al voltant del 3,3%. La qual cosa fa preveure que, un any més, l’or de Preciosos 11Onze tornarà a ser una opció òptima per corregir la inflació i salvaguardar els nostres estalvis.

Si vols descobrir la millor opció per protegir els teus estalvis, entra a Preciosos 11Onze. T’ajudarem a comprar al millor preu el valor refugi per excel·lència: l’or físic.

Els baixos rendiments que ofereixen els dipòsits de la banca tradicional empenyen a buscar alternatives segures per evitar la depreciació dels diners. 11Onze proposa estalvi des de petits a grans imports, sempre amb molt baix risc.

Un dels objectius d’11Onze és ajudar la seva comunitat a protegir els seus estalvis i el poder adquisitiu. Això significa mirar d’aconseguir rendiments pels diners i, a més, fer-ho de forma segura. Actualment, 11Onze acumula propostes que permeten estalviar des dels 225€ fins a més de 125.000. Repassem totes les opcions en una conversa amb el cap de producte d’11Onze, Isaac Sène. En aquest podcast, descobrim no només els productes actuals, sinó també els tres nous productes que es posaran a l’abast de la comunitat.

Opcions d’estalvi per a tothom

Quina és l’opció d’estalvi que més t’encaixa? Tria’n una en funció del capital mínim.

• 225€. Aquest és el cost de les monedes d’or Filharmònica de Viena. 
• 3.000€. Comprar or de Preciosos 11Onze. Lingots en custòdia o a domicili. En el primer any de compres agrupades, Preciosos 11Onze ha demostrat que és capaç de protegir els estalvis de la inflació. 
• 3.000€. Invertir en 11Onze, com van fer els inversors d’El Gran Salt.
• 4.000€. Disponible properament. Un nou producte vinculat a l’or. Descobreix-lo escoltant el podcast.
• 25.000€. Disponible properament. Nou producte d’un proveïdor extern. Tota la informació ben aviat a 11Onze Recomana. Descobreix més pistes sobre aquest fons amb el capital principal assegurat i rendiments per sobre de la inflació.
• 125.000€. A 11Onze Recomana, pots trobar tota la informació sobre els Fons Garantits. Rendiments entre el 2,5% i el 165%.

La seguretat al centre

L’estalvi amb 11Onze sempre parteix d’una màxima: cal que siguin propostes segures. Per això s’ha apostat decididament per l’or, pel seu històric paper coma reserva de valor. Que els diners no es poden perdre queda clar també amb els productes seleccionats per 11Onze Recomana, fons que asseguren el capital invertit. Però la mostra més clara que la seguretat és al centre, la trobem amb El Canut. El compte corrent d’11Onze no funciona com el d’un banc normal, que pot utilitzar els diners dels dipòsits per a les seves despeses. Els comptes d’11Onze estan fora del balanç de l’entitat, perquè així és com es regulen les Entitats de Diner Electrònic (EMI per les seves sigles en anglès). A banda hi ha una assegurança que garanteix el 100% de l’import dels comptes.

Què més durà properament 11Onze a la seva comunitat? El cap de producte, Isaac Sène, avisa que “el següent pas, serà cripto”. Això sí, com sempre, amb la seguretat al centre.

Si vols descobrir la millor opció per protegir els teus estalvis, entra a Preciosos 11Onze. T’ajudarem a comprar al millor preu el valor refugi per excel·lència: l’or físic.

El regal estrella d’aquestes festes arriba de la mà d’11Onze, i el procediment per comprar-lo és ben senzill. T’expliquem com fer-ho en un vídeo-pòdcast!

Si vols fer un regal pel dia de demà, que no perdi valor, la millor opció és l’or. Ja no cal posar diners en un sobre, a través d’11Onze pots comprar directament monedes d’or.

En aquesta conversa amb Càrol Rafales i Coral Santacruz, responsables de producte d’11Onze, s’explica el procediment de compra de les monedes Krugerrand i Britannia que oferíem l’any passat, el mateix procés que has de seguir per comprar la moneda Filharmònica de Viena que tenim disponible enguany.

Si vols més informació sobre la compra de monedes d’or pel dia de demà, pots omplir aquest formulari i un agent 11Onze es posarà en contacte amb tu. “Un cop està tot fet, el pagament es pot fer directament amb targeta”, explica Rafales. El client pot escollir la moneda Filharmònica de Viena (225 €) i, immediatament després, es començarà a preparar l’enviament.
 

Tota la informació sobre la història d’aquesta mítica moneda la trobaràs aquí. L’enviament té un cost de 9,99 €, excepte per als usuaris d’El Canut, que tenen l’enviament gratuït.

Què rebrem a casa?

Uns dies després rebreu a casa la postal de Nadal d’11Onze pel dia de demà, les monedes d’or i un val d’or per cada destinatari final. “El val d’or és personalitzat amb el valor de la compra, el nom de qui compra i per a qui ho fa”, apunta la directora d’art Laia Gubern. D’aquesta manera, cada fill, net o nebot, tindrà un val d’or exclusiu que confirma la compra que s’ha fet per a ell.

Pel dia de demà és una campanya exclusiva d’11Onze pensada per protegir els estalvis futurs de les pròximes generacions. En un context de depreciació de l’euro per la inflació i per la competència del dòlar, amb una desconfiança creixent sobre les monedes fiduciàries, calia trobar la manera de poder regalar alguna cosa amb el mateix objectiu. Si fins ara regalàvem diners pel dia de demà, el seny indica que potser ara el millor sigui regalar or.

Amb Preciosos 11Onze  pots comprar lingots d’or i monedes d’or Filharmònica de Viena. Pel dia de demà, regala or.

Després d’un 2023 en què el valor del metall daurat ha pujat fins a xifres rècord, analistes financers esperen que el preu de l’or continuï pujant durant el 2024, gràcies a la caiguda dels tipus d’interès i la forta demanda dels bancs centrals.

En el que portem del 2023, el preu de l’or ha pujat un 13% respecte al mateix període de l’any passat, superant les expectatives en un entorn de tipus d’interès alts. Es tracta d’una rendibilitat molt més elevada que altres opcions d’estalvi o inversió de baix risc, com poden ser els dipòsits a termini fix o les lletres del Tresor.

La crisi bancària estatunidenca, les tensions geopolítiques, els conflictes bèl·lics i la postura de la Reserva Federal dels Estats Units de mantenir els tipus d’interès han sigut alguns dels principals factors que han contribuït al fet que l’or continués sent un valor refugi per als inversors al llarg de l’any.

Encara que els preus de l’or començaven el mes d’octubre a la baixa —després d’haver caigut durant el setembre— l’esclat d’un nou conflicte armat entre Palestina i Israel feia pujar més d’un 10% el preu del metall daurat, superant la xifra mítica dels 2.000 dòlars el 4 de desembre, quan va assolir els 2.130,20 dòlars l’unça, compensant així les pèrdues que s’havien donat des dels màxims del mes de maig.

És probable que el preu de l’or es mantingui a l’alça durant el 2024

Segons es desprèn d’una enquesta feta per Reuters a 30 analistes i operadors de mercats, el preu de l’or pujarà durant el 2024 respecte a la mitjana d’enguany. Concretament, preveuen una mitjana de 1.986,5 dòlars l’unça en el 2024, per sobre dels 1.925 dòlars previstos per aquest any. 

Això es basa en la suposició que els bancs centrals mundials començaran a relaxar la seva política monetària i al fet que les tensions a Orient Mitjà segueixen impulsant l’or com a valor refugi dels inversors. “L’or ha sigut durant molt de temps un instrument de cobertura geopolítica i s’ha mantingut fidel a la seva reputació”, va afirmar Nitesh Shah, estrateg de matèries primeres de WisdomTree.

La majoria d’economistes coincideixen que la Reserva Federal donarà per concloses les seves pujades dels tipus d’interès i començarà a iniciar retallades en el primer semestre de 2024, afavorint una revaloració de l’or. Marko Kolanovic, cap de mercats de JPMorgan, aconsella als inversors que apostin per valors refugi com l’or i els bons a mesura que augmenten les tensions a l’Orient Mitjà, mentre que Goldman Sachs preveu un augment de la rendibilitat de matèries primeres, com l’or, en els pròxims 12 mesos.

Tanmateix, com afirma Carsten Menke, de Julius Baer (referent internacional en gestió de patrimonis) “Un retorn cap a màxims històrics només seria possible en cas d’una greu desacceleració de l’economia estatunidenca, que desemboqués en una recessió més duradora i generalitzada”.

Preciosos 11Onze t’ho posa fàcil perquè puguis comprar or al millor preu i amb total seguretat. Protegeix-te de les crisis econòmiques amb el valor refugi per excel·lència: l’or. Si vols que els teus estalvis tinguin valor el dia de demà, Or Patrimoni.